Časové rady je možné klasifikovať podľa štatistických charakteristík do štyroch hlavných typov.
Pre spoľahlivé ekonometrické modely je nevyhnutné rozpoznať, interpretovať a vedieť analyzovať veľké typy časových radov. Spoľahlivo hovoríme, keď hovoríme o extrakcii vzťahov medzi premennými a odhadmi.
Klasifikácia časových radov
Klasifikáciu časových radov sumarizuje nasledujúci graf:
Prevzaté názvy (konštantný priemer, nekonštantný priemer, ohraničená variancia, rastúca variancia) sú viac-menej triviálne. To znamená, že aj keď dobre reagujú na opis časových radov, nie sú jedinečné. Pretože iní autori dokázali rozlíšiť stacionárne a nestacionárne stochastické procesy. Potom by sme hovorili o inom type klasifikácie, ktorá je však platná rovnako.
Samozrejme, z didaktického hľadiska je vždy jednoduchšie a intuitívnejšie študovať ho, ako študovať s rozdelením pravdepodobnosti a gaussovskými funkciami. Záverom je dôležitejšie ako názvy alebo štítok, ktorý sa dáva typom sérií, grafické a intuitívne znázornenie série.
Charakteristika každého typu časových radov
Keď bude hore uvedená súhrnná tabuľka jasná, zvýrazníme hlavné charakteristiky každého typu časových radov. Najskôr je však vhodné osvojiť si pojmy stredná hodnota a rozptyl:
- Polovica
- Rozptyl
Charakteristiky hlavných typov časových radov sú:
Konštantný stredný a ohraničený alebo konštantný rozptyl
Výnosy z finančných aktív sú spravidla stacionárne stochastické procesy. V menej technickom a jednoduchšom jazyku sú to procesy s konštantnou strednou hodnotou a obmedzenou odchýlkou. Vyššie uvedený graf predstavuje dennú percentuálnu zmenu finančného aktíva bez veľkej volatility.
Konštantný priemer a zvyšujúca sa odchýlka
Akcie niektorých spoločností, ktoré vykazujú volatilitu, suroviny alebo dokonca devízový trh (FOREX), ukazujú tento typ správania. Priemer je počas celého obdobia viac-menej konštantný, ale vyznačujú sa veľkými zmenami v jednom alebo druhom smere.
Nekonštantný stredný a ohraničený alebo konštantný rozptyl
Predchádzajúcim príkladom by mohol byť vývoj miery nezamestnanosti v čase silnej hospodárskej recesie, ktorá trvá niekoľko rokov. Rozptyl je konštantný alebo obmedzený, to znamená, že zostáva na veľmi podobných úrovniach počas celého obdobia, ale priemer stále rastie. Keby sme si namiesto miery nezamestnanosti vybrali mieru zamestnanosti, mali by sme rovnaké, ale klesajúce rady. Charakteristiky série by boli úplne rovnaké.
Zvyšovanie alebo znižovanie priemeru a zvyšovanie rozptylu
Dobrým príkladom môže byť chudobná rozvojová krajina. Po určitom čase sa jeho vývoj začína zrýchľovať v dôsledku technologického a sociálno-kultúrneho pokroku. Preto je trend čoraz výraznejší. Je to tiež typické správanie v údajoch časových radov z finančnej bubliny.
Na záver je potrebné poznamenať, že časové rady môžu byť súčasne dvoch typov. To znamená, že počas niektorých období to bude typ 1 a počas iných období to bude typ 3. Zvyčajná vec je, že v závislosti od javu sa klasifikuje do jedného alebo druhého typu. Musíme si však uvedomiť, že pokiaľ ide o ekonomické premenné, nič nie je isté.